في الربع الأول من عام 2011م اتخذ مجلس الإدارة الجديد للشركة السعودية للنقل والاستثمار ( مُبرد ) قرار جريء وشجاع لتصحيح أوضاع الشركة وتجنيبها دوامة الخسائر والانحطاط التشغيلي التي امتدت لسنوات طويلة نتيجة سوء التصرف من قبل مجلس الإدارة والإدارة التنفيذيه السابقين للشركة - واللذان مع الآسف أضاعا حقوق مساهمي الشركة بالمضاربة بسوق الأسهم وأهمال النشاط الرئيسي للشركة - حيث قرر المجلس الجديد وبناء على الهبوط العام بأسعار الأسهم بالسوق المالية السعودية من عام 2006م إلى عام 2011م لجميع الأوراق المالية التي تمتلكها الشركة ( أسهم شركات مدرجة بالسوق المالية السعودية ) وعدم وجود أي مؤشر لعودة الأسعار لما كانت عليه قبل فبراير 2006م تخفيض تكلفة الاستثمارات في الأوراق المالية المتاحة للبيع بمقدار الخسائر الغير محققة في قيمتها والبالغة حوالي ( 105 ) مليون ريال وفقاً لقيمتها السوقية في 31 مارس 2011م وتم تحميل قائمة الدخل آنذاك بهذه الخسائر .
وفي حقيقة الأمر كان لهذا القار الشجاع صداه الرائع على مستوى جودة الإفصاح بالقوائم المالية للشركة فكما توضح الصورة التالية فقد تم الإفصاح عن تفاصيل هذه الاستثمارات بشكل رائع تشكر عليها إدارة الشركة ويشكر أيضاً المحاسب القانوني السابق للشركة على دفعة الشركة إلى الافصاح بهذه الطريقة الرئعة والذي استمر من الربع الأول من عام 2011م إلى الربع الأول من عام 2012م.
الافصاح السابق
لكن مع الآسف بعد أن وافق مساهمي الشركة بالجمعيةالعامة العادية الخامسة والعشرون بالسابع من يوليو الماضي على اختيار مراقب حسابات جديد للشركة وهو شركة ديلويت آند توش بكر أبو الخير وشركاهم لمراجعة حسابات الشركة والقوائم المالية للعام المالي 2012م والربع الأول من عام 2013م فقد اختلف مستوى الافصاح بالقوائم المالية للشركة فيما يخص بند الاستثمارات بشكل عام وبند الاستثمارات في الأوراق المالية المتاحة للبيع تحديداً وفقد قارئ القوائم المالية للشركة المقدرة على تقييم هذه الاستثمارات وأصبح الافصاح الجديد لا يوفر أي قيمة مضافة للقارئ بل على القارئ البحث والتقصي عن هذه الاستثمارات خارج نطاق القوائم المالية ولعل الصورة التالية توضح وتعكس لنا الفرق بين الافصاح السابق والافصاح الحالي الذي افتقد الكثير من الشفافية.
الافصاح الجديد
وخلاصة القول .... قد يغتر البعض منا بالأسماء اللامعة لمكاتب المراجعة العالمية ....!!!! وعند الغوض في دهاليزها نجد أن هناك مهنية منخفضة في أداء وجودة المخرجات التي تقوم بمراجعتها .... !!!! وهذا المثال خير دليل على ذلك . ونحن نعلم أن جميع التشريعات التنظيمية سواء لمهنة المحاسبة والمراجعة أو سواء لتنظيمات الأسواق المالية تدفع إلى مزيد من الشفافية والإفصاح ومزيد من تحقيق العدالة بتوفير المعلومة بالشكل المناسب لجميع المستفيدين منها ولعل ما نشاهد من تنظيمات وتعليمات سواء على مستوى مهنة المحاسبة والمراجعة بالمملكة أو سواء على مستوى تنظيمات السوق المالية فهي تبني وتدفع للإرتقاء بالشفافية بالسوق .... لكن مع الأسهم ديلويت يهدم .... !!!! ولعلنا نرسل هنا رسالة إلى الشركاء السعوديين بهذه الشركة المهنية مفادها إن عليكم مراعاة المهنية والرفع منها كي لا تحدث المأسي فاشريك الأجنبي لا يملك إلا جواز سفرة وتذكرة الطيران .... !!!! والمسئولية الكاملة على عاتقكم وحدكم أنتم إن حدث أمر ما .... !!!!
إخلاء المسؤولية .... أود لفت الانتباه بأن هذا الموضوع يعتبر تثقيفي وتوعوي فقط لا غير ولا يعتد به كتوصية تعامل في أي ورقة مالية أو اتخاذ أي قرار استثماري. كما يعتبر أي تعامل في أي ورقة مالية يتخذه القارئ بناءاً على هذا التحليل سواء كان كلياً أو جزئياً هو مسؤوليته الكاملة وحده فليس الهدف من هذا التحليل أن يستخدم أو يعتبر مشورة أو خيار أو أي إجراء آخر يمكن أن يتحقق مستقبلا. لذلك فأنا أنصح بالرجوع إلى مستشار استثماري مؤهل قبل الاستثمار في أي ورقة مالية. كما أن الشركة المذكورة وردت بهذا الموضوع بناء على دراسة ومقارنة قوائمها المالية المنشورة على موقع السوق تدخل ضمن إطار إخلاء المسؤولية.
مبرد .... سهم مضاربيا جيد لكن من منا يطاوعة قلبة يضع امواله فى سهم هكذا خاصة بعدما وضعو الاموال الادارة السابقة فى الصناديق وخسرو الاموال , تصرف مشين من هولاء ........
أخي الكريم .... ابن الوفره .... شكراً على مرورك الكريم وإثراء الموضوع .... في الحقيقة هنا وفي هذا الموضوع لا اتحدث عن شركة بقدر ما أضرب مثال عن تغيّير طريقة الافصاح بعد تغير المحاسب القانوني .... وهذا التطور كان إلى الأسواء مع الأسف وأدى إلى تدني مستوى جودة الافصاح الذي يخدم قراء القواءم المالية للشركة ..... ومرة أخرى شكراً على مرورك الكريم وإثراء الموضوع
اخى العزيز / سلمان الهواوى شكرا لاثارة موضوع المهنية واتباع معايير العرض والافصاح التى نتفق جميعا على اهميتها وضرورة الالتزام بها ...!! ولكنى ارى العنوان يعتمد على الاثارة بشكل كبير وخاصة ضد مكتب ديلويت لان مكتب المراجعة هو مكتب بكر ابو الخير وهم اعضاء فى ديلويت وكذلك من الممكن ان الشريك الموقع على ميزانية مبرد ممكن ان يكون الشريك السعودى الرئيسى ..!! بالاضافة الى ان القوائم المالية تقع مسئولية اعدادها على عاتق الشركة ويتوقف دور المراجع على ان اعتمادها على عاتق المراجع القانونى ...!! ولذلك اذا كانت الهيئة تبنى فان مبرد ومكتب ابو الخير هو الذى يهدم وليس احد اخر ....!! تحياتى وتقديرى
أخي الكريم .... د . جمال شحات .... شكراً على مرورك الكريم واتعليق الرائع والإضافة القييّمة .... نعم صحيح اتفق مع ماتفضلت به عنوان المقال يعتمد على الإثارة بشكل كبير .... !!!! لأنه يحمل رسالة مبطنة إلى مكاتب المراجعة أن هناك عصر قد ولى .... !!!!! وذلك بسبب إني كنت محبط كثيراً من هذا التغير في مستوى وجودة الافصاح ..... هذا من ناحية أما من الناحية الأخرى .... نعم صحيح الإدارة هي المسؤولة عن إعداد القوائم المالية .... لكن مراجع الحسابات لدية المقدرة الكاملة على التأثير بمحتواها فهو من يجبر الإدارة على التعديل و / أو الحذف والإضافة .... أما فيما يخص ديلويت .... لعل مثل هذا المقال يصل إلى ديلويت الأم ...!!!! للعمل على تحين جودة عمل ديلويت السعودية .... إضف إلى ذلك ومع الآسف لدينا سابقة مع ارنست ينق خلال الربع الماضي على الرابط التالي .... http://alphabeta.argaam.com/article/detail/45220/سابك-أضحك-حتى-تغف .... ومرة أخرى شكراً على مرورك الكريم واتعليق الرائع والإضافة القييّمة ودمت بود