المضارب هو المتداول الذى يستفيد من الفروقات السعرية لتحقيق هوامش ربحية ضئيلة لكنها متكررة ، وحتى ينجح المضارب لا بد ان يتداول في شركات تتميز بالتذبذب العالي واحجام تداول مرتفعة، لكن المصيدة التى يقع فيها المضارب دائما هى انه يتداول اما في شركات ورقية او بلا احجام تداول، او الادهى والامر في سوق لايصلح للمضاربة اصلا ..!! وعند السقوط لمرة او مرتين يبدأ بالتبريرقائلا ( انا مستثمر !!) انا ابحث عن التوزيعات والعوائد، لماذا هذه الشركة لاتوزع عوائد ؟!! ونسى ان الشركات التى يدعى انه استثمر بها هى شركات خاسرة ورقية ذات إدارات (منتهية الصلاحية) ، فقد تستمر في الانتظار 20 عاما بلا ارتفاع سوقى وبلا توزيع عوائد، لان الشركة ببساطة غارقة في الخسائر وتنتظر الايقاف او الافلاس !!.
عندما نسدى النصح للمضارب حتى يبدأ بتصحيح وتقويم مساره ، يباغتنا قائلا : أنا (مضارب لاتكلمنى) ،وبذلك ينتهى النقاش .. وكأنه يريد ان يقول ان المضارب لا تنطبق عليه اى نصائح او اى قواعد ، على الرغم من اصل النصائح والقواعد المالية هى في الاصل صممت لتلافى الاخطاء والاخطار الملازمة للمضاربة وسلوك المضاربين التى تنتهى في الغالب بكوارث .. طبعا انا اتحدث عن المضارب العادي، وليس عن المضارب المتنفذ الذى يسيطر على السهم بالكامل من خلال محافظ باسماء اقارب واصدقاء، وغالبا ما نرى اسمه تحت لائحة العقوبات التى تصدرها هيئة سوق المال .. هذا النوع خارج التغطية ولا حكم له .
قد يقال لك احيانا ان المضارب لايربح سوى في الشركات الورقية ، وهذه كلمة باطل اريد بها باطل ، فمثل هذه المقولات التى تنتشر بكثرة في المنتديات ووسائل التواصل الاجتماعي، ماهى الا كلمات دعائية تهدف الى ايقاع اكبر شريحة من المتداولين في فخ الشركات التى يسيطر عليها المتنفذين ( وفى رواية اخرى الهوامير) لغرض امتصاص اموالهم امتصاصاً بحجة تحقيق ربح سريع، فكم من مضارب دخل في شركة قيمتها الدفتـــرية لا تتجاوز (6) ريال غارقة في الخسائر وكان سعرها السوقى يتجاوز (200) ريال، وكان البعض ينادون بان مضارب او هامور الشركة سيقفز بها الى (400) ريال، وكانت النتيجة ان مضارب الشركة الهامور قد تخلص منها وترك المضاربين الصغار يواجهون مصيرهم المحتوم وهوى السهم بعد ذلك الى (10) ريال مرة اخرى .
عزيزي المضارب افتح عقلك وذهنك للنصائح اذا كنت مضارب حقاً، فاللمضاربة اسس وقواعد ، لكنها في النهاية (صدق او لا تصدق) لن تأتى بالكثير لك ، سوى الحسرة والندامة .. اسواق المال تتميز بسرعة الحركة وتغير اتجاهات الريح فجآة ، ولا يمكن لك ان تنجوا في كل مرة ، هذا مستحيل .. لذا انصحك ان تغير مسارك بدلا من ان تكون مضارب الى متداول قصير الاجل او متوسط الاجل ، ركز على انتقاء الشركة وفقا للتحليل المالي ، نوع محفظتك بشركات ليست في قطاع واحد، واستخدم التحليل الفنى لتحديد نقاط الدخول والخروج ، وادخل على مراحل واجزاء .. واحذر ان تقول بعد ذلك (مضارب لا تكلمنى) .
دمتم سالمين غانمين ، وفى امان الله .
خاص_الفابيتا
كلامك حق... للأسف ماطبقته بارك الله في علمك
شكرا لك ياعزيزي على المرور والتعليق
بارك الله فيك ونفع بك انشاء الله
وبارك بك ، شكرا لك
بارك الله فيك ونفع بك انشاء الله
الكثير لايتقيد بأصول المضاربة وبالذات عندما يعاكسه السوق ويقرر الاحتفاظ بالسهم بالرغم من أنه قام بالشراء اصلا للمضاربة على مدى قصير
نعم هذا صحيح .. ومن هنا يصبح المضارب مشتت الذهن ، فهو بدأ مشواره كمضارب لكن انتهى به المطاف الى ( متعلق ) .. وهذا بسبب عدم وضوح استراتيجية التداول من البداية ..
طيب ما رأيك بالأستثمار الطويل وما هى مزاياه.
في السوق السعودي الاستثمار يكون من قصير الى متوسط الاجل فقط ، اما الاستثمار طويل الاجل فيه مجازفة عالية كون ان بيئة الاعمال سريعة التغير .. والانظمة التى تؤثر على بيئة الاعمال سريعة التغير ايضا ..
ذكرتني بالعالمي متصدر لاتكلمني او ذكرتني بالاهلي يوم يقول للهلال جرب واللحقني ههههههههههههههههههههه
جميل جدا موسم (متصدر لا تكلمنى ) موسم كان كله اكشن × اكشن .. تمنياتى لك ولجميع الاندية بدوام التوفيق والسداد،،
اخوي سهيل هل الوقت الحالي مناسب للدخول كمستمثر او الانتظار لإنخفاضات متوقعه بعد سنه مثلاً
الوقت مناسب لبناء محفظة متوازنة باسهم انتقائية تتمتع بقوة اساسية .. وبامكانك الرجوع لحسابى في تويتر والاستفادة من تقديرات القيمة العادلة لكثير من الشركات التى تم تحليلها ماليا بعد اعلان نتائج النصف الثاني 2016 .. بالتوفيق لك ولجميع القراء الافاضل ..
تسلم على التوضيح
أهلا أخ سهيل / بالنسبة لكلامك عن الدخول للسوق حاليا ويناء محفظة ولو كانت من أى نوع فحاليا وبرأيى الشخصى لا ينصح بالدخول الآن للسوق السعودى والمؤشر بوضع (شبه سقوط حر) ، بل يجب التنحى جانبا عندما تكون فى منتصف وادى شديد الأنحدار و تتساقط منه الأحجار بحجم السيارات فلا يجب عليك مجابتها بل اللجوء لأقرب مخدع لحين سقوطها بالكامل ، مثلا وليس حصرا اطلع على ما حدث لجارتنا بورصة الكويت وخذ بيت التمويل الكويتى وبنك الكويت الوطنى ، كانوا ولا زالوا من أفضل ما يمكن اللجوء لهم كأمان مادى وادرار وفعلا لم يتوقفوا سنة واحدة عن التوزيع وبعيدين كل البعد عن أقيامهم العادلة ، ما حدث من 2007 أن انخفض البنك الوطنى من 2.5 دينار الى 590 فلس (76.4%) وانخفض بيت التمويل من 4 دنانير الى 460 فلس (88.5%) ، مؤشر تاسى حسب ما لدينا من حسابات لن يعود الى آخر مقاومة خلفها 6250 ، بل متجه الى مناطق من 5400 الى 5550 ، ومن هذه المنطقة يجب الأنتظار اذا تم تكوين قاعدة ولو فرعية أو المضى الى ما دون ذلك ، لذا ومن ناحيتى أنصح من هم بقربى الى التنحى عن السوق كليا حيث يجب مزاولة سياسة الفر والكر مع صانع السوق. بالتوفيق
راى يحترم جدا وشكرا لمشاركتك اخى الفاضل .. بناء المحفظة المتوازنة يتم في مثل هذه الاوقات ، وانا ذكرت بوضوح لايقبل اللبس لابد تكون اسهم انتقائية تقع تحت قيمتها العادلة ، لان الارتداد والهجمات المعاكسة تأتى في لحظة ، فالمستثمر الذى تحدثنا عنه في المقال (قصير ومتوسط الاجل) من الممكن ان يبدأ بترتيب محفظته من مستويات 6000 للمؤشر العام ، وفق قواعد معينة وليس عمل عشوائي .. (وأؤكد على كلمة شركات منتقاه) .. وطبعا كل انسان له حرية الاختيار .. تحياتى وتقديرى ، ومشكور على المداخلة القيمة ..
والمستثمر يقول له المضارب انحش وارجع ويرد عليه مستثمر لا تكلمني
مستثمر قصير الاجل الى متوسط الاجل ، وبعدها قل : مستثمر لا تكلمنى !! تحياتى وتقديري لك
أستاذ سهيل......الحكمة تقول إلي تكسبه ألعبه ......ودي أخذ رأيك في شركة ملاذ للتأمين مارأيكم بها ولكم كل الشكر .
التأمين قطاع الربحية فيه صعبة للغاية ، ولا يوجد استقرار في اداء الشركات ، ومصاريف التشغيل عالية جدا ، وطريقة تسعير المنتجات فيها خلل كبير مقارنة بالتلاعب الذى يحصل من قبل المستفيدين من الخدمات التامينية.. الشركات ذات رؤوس اموال منخفضة مما يمكن المضاربين من السيطرة على غالبية شركات هذا القطاع .. هذه العوامل التى ذكرتها تجعل تحقيق الربح صعب ، لذا نشاهد اغلب الشركات تقبع تحت الخسائر .. تحياتى وتقديري
مقال ممتاز بنكهه عالمية
شكرا لك ياغالي ..
استاذ سهيل اشكر لك هذا المقال وطرحك السلس الجميل .... كنت باستفسر عن رأيك في شركة النقل البحري .... وشكرا
اهلا وسهلا بك ياعزيزي ، ومشكور على ثنائك .. شركة البحري اشرنا لها بأنها تتداول تحت قيمتها العادلة قبل شهر من الان بعد اعلان نتائج الشركات عن النصف الثاني 2016 .. يرجى مراجعة حسابى على تويتر والاطلاع على ماتم ذكره والقيمة العادلة التى تم تقديرها لشركة البحري .. تحياتى وتقديري لك
سبق أن حذرت في مقابلة تلفزيونية من الشراء في قطاع النقل بحجة أن أرباحه قليلة مقارنة مع رأس المال والمخاطر التي تواجه هذا القطاع . وبعد تحذيرك إرتفع هذا القطاع بشكل ملفت وحقق أرباح إستثنائية للمضاربين وللمستثمرين وللشركات في هذا القطاع ( البحري من 14 ريال حتى 48 ريال ) ( الجماعي من 8 ريال حتى 30 ريال ) خلاف الشركات الاخرى في نفس القطاع . للأسف يسير السوق السعودي خلاف ما يقوله كبار المحللين في وسائل الإعلام .
مرحبا اخى ال سعد .. نعم صحيح تحذيرى الذى تتحدث عنه كان قبل 3 سنوات عندما كان النفط في القمة ، ولكن عندما يكون النفط عند القاع فعندها شركات النقل البحري والجوى والبري تحقق ارباح ممتازة نظرا لان الوقود يشكل جزءا مهما من مصاريف الشركة ، وهذا بالطبع اذا افترضنا ان الادارة لايوجد بها خلل .. وشركات الطيران (وهى من شركات النقل ايضا) منذ اكثر من سنة وانا انبه عليها ، ومنها شركة دلتا ايرلاينز وامريكان ايرلاينز ، ولو تفضلت وزرت حسابي في تويتر سترى هذه التوصيات .. اما بالنسبة لشركة البحري فقد قمت بتحليلها وهى تتداول تحت قيمتها العادلة وعندما تتحسن فرص السوق السعودي للصعود ستجدها تصعد بسرعة .. باذن الله تحياتى لك ياعزيزي
أنا أطلب من الجميع تطبيق كل ماذكره أخي الفاضل سهيل الدراج وبالحرف كما أن هناك من سبق أن طبق جميع ماذكر في المقال من التحليل الأساسي وإنتقاء الشركات وإستخدام التحليل الفني لتحديد نقاط الدخول والخروج والدخول على دفعات وعلى فترات وبعد دراسة الدورات الاقتصادية للمرحلة . صدقوني أيضا لن يربح أحد في هذا السوق الذي يعاني منذ 2004م حتى ذلك الارتفاع الذي حصل عام 2005م كان نتيجة معاناة أدت إلى تضخم مخيف وما زالت المعاناة مستمرة حتى اليوم الميدان هو الفيصل وليس المقالات والتحليل . لان سوقنا صعب المراس ويصعب التعامل معه . وسيثبت لك الميدان والمحفظة أيها المتداول الصغير أنك الخاسر الأول والاخير مهما سمعت من النصائح والمشورات
اخى الفاضل ، لا احد ينكر ان السوق السعودي متوفى دماغيا بسبب الممارسات الخاطئة التى تقوم بها الشركات وتقوم بها الجهات التنظيمية .. وعمليه التصويب تحتاج الى وقت ليس بالسهل ، ونحن لانرى سوى قشورا .. لكن هذا لايمنع ان يحصل المتداول على حقة من المعلومة المفيدة الصحيحة التى يمكن ان يستخدمها سواءا كان في السوق السعودي او الامريكي .. وفقك الله وسدد خطاك على الخير ..
شكرا على هذا المقال
وشكرا لك ياعزيزي على مرورك واعطائى بعضا من وقتك الثمين لقراءة بعض ما خطته اناملى المتواضعة .. تقبل مودتى واحترامي ..
... إقتباس .. (( قد يقال لك احيانا ان المضارب لايربح سوى في الشركات الورقية ، وهذه كلمة باطل اريد بها باطل ، فمثل هذه المقولات التى تنتشر بكثرة في المنتديات ووسائل التواصل الاجتماعي، ماهى الا كلمات دعائية تهدف الى ايقاع اكبر شريحة من المتداولين في فخ الشركات التى يسيطر عليها المتنفذين )) . إنتهى الإقتباس . أخي الفاضل / أبو أحمد ... أُشاركك الرأي و أضيف ... على المستثمر أو حتى المضارب ... حسن إختيارالأسهم أولاً ؟! ...، بحيث أنه لايدفع أمواله إلا في سهم يستحق ما يدفعه فيه .... وبعدها ....، إستثمر أو ضارب فيه ( بدلاً ) من المضاربة في سهم خاسر، لايستحق ما تدفعه فيه ... ولا تقول :- أن هذا السهم لايتحرك !!!؟؟ فمن يُحرك السهم هم : - أنا وأنت والآخرون أو الآخرون ، وأنا وأنت .
كيف أُحسن الإختيار؟! ... ببساطة .... -- عندما تشتري عقاراً للإستثمار ، وبعد معرفة السعر ... فالسؤال الثاني هو : بكم يؤجر؟ ( أي ) كم العائد ع الإستثمار ؟ -- حاول تطبيق ذلك عند شرائك ( أي ) سهم من الأسهم ... فعندما تريد أن تشتري سهم ما من الأسهم ، ومعرفة سعره ، بادر بالسؤال الثاني ( كم يربح ؟ ) ... وبمعرفتك بسعره وربحه ..... ستتضح لك الصورة ( إن كان سعره مناسباً أو غير مناسب ) ..... وفق الله الجميع ، و جمعة مباركة
بارك الله فيك اخى الفاضل .. تعليق واضافة هامة وموفقة جدا .. نعم احسن اختيار السهم حتى لو كنت مضاربا .. فوالله ان الشركات الورقية التى يسيطر عليها المتنفذين لن تحقق فيها اى شيء حتى وان خدعتك الارقام والارتفاعات .. فهى ليست لك ، ولو كنت انا أوانت فيها لما شاهدت مثل هذه الارتفاعات .. دمت بخير وجمعتك مباركة
المضاربة في اسواق المال ضياع وقت ومال والتحليل الفني لعبة اخترعها راسماليين لسرقة القطيع بطريقة قانونية عندما يدخل المتداول في دائرة المضاربة ويتمرس عليها ثم يدمنها هو في الحقيقة يدخل في دائرة نفسية عميقة يتجاذبها خوف وطمع ونتيجتها النهائية = صفر ZERO SUM GAME كثير يخدعون انفسهم ويعتقدون ان هناك من الادوات ما يعرف خطوات سير السهم القادمة ووصل الحال بالبعض الى قولة : حسب برنامجي الخاص عندما يصل مكرره شركة الى 6 ونموها جيد ( دعنا نقول نموها صفر لظروف عابرة ) وعائد التوزيع 7% فهل انتظر الشيخ ماكد او الاستوكاستك او الا ار اسي اي ان يقول لي ادخل ........... التحليل الفني مع اخترماي للمقتنعين به هو الهراء بعينه والمضاربة هي الافلاس بام عينه وسلامتك
شكرا اخى العزيز على المشاركة القيمة .. وانا استطيع ان اؤكد ان عمرك في اسواق الاسهم يزيد عن 15 سنة على الاقل .. لانه يصعب على كثير من المتداولين وخصوصا حديثى الخبرة الوصول الى هذه النتيجة .. بل ان البعض يحاول ايهام الناس بان هذه الاداة بحد ذاتها هى مطبعة نقود ، الى ان يقتنع بها تماما ومن ثم يبدأ يخسر كل ما يملك بهذه الطريقة .. اشكرك مرة اخرى ياعزيزى ..
اخى الفاضل انصحك الاطلاع على هذا المقال : قارئة الفنجان والاسهم ..!! وهم بقلم اخيكم سهيل الدراج http://alphabeta.argaam.com/article/detail/101297